Мировой экономический кризис

Цитата: issedon от 05.11.2017 12:03:34Продолжаете вешать ярлыки ? Ну-ну...
По содержательной части, отрицательное сальдо является отрицательным сальдо, с вытекающей проблемой. Где взять юани кроме как на бирже?
Перечисленные инструменты, это механизм с конечным сальдо, которое должно быть кредит=дебит. Если эти слова трудны для восприятия, то это проблемы воспринимающего эти слова , а не математики.
Я совершенно не против применения нацвалют в торговле... но отрицательное сальдо делает своё дело. Своп закончится и придётся идти на базар за юанем.
Это очевидно.
Кстати, давно придумана валюта синтез - специальные права заимствований Special Drawing Rights, SDR
Штука позволяющая торговать не оглядываясь на торговый баланс.
Проблема там только одна.... юаня там с 2016 года только 11%.... а рубля и вовсе нет

Юаневский своп ЦБ РФ может вообще никогда не использоваться, он  так на всякий случай против атак спекулянтов.
И на биржу за юанем ходить не обязательно - это дела банков или крупных фирм и валютных спекулянтов
Как правильно сказал Андрей у крупных российских банков есть юани, как и у китайских рубли.
Вы упорно не хотите замечать тенденцию по снижению доли взаиморасчетов в долларах.
SDR - это порождение МВФ - квазинаднациональная валюта и большой разницы с долларом и евро не имеет - поэтому практически мертворожденная.
Вот когда в корзину валют SDR включат наш рубль индийскую рупию и еще три десятка валют она может оживет. Юань лишь первая ласточка в попытке эволюционного приближения мировой финсистемы к современным реалиям. Это был бы лучший вариант.

Уважаемый, Авантюрист, как Вы оцениваете в таком случае позывы Бернанке о дальнейшем снижении учетной ставки? 

Цитата: issedon от 05.11.2017 15:11:33Проблема не в том какой валютой вы номинируете сделку. Проблема в профицитном балансе. В такой ситуации приходится создавать всякие резервы, фонды  и замораживать профицит  в бумажных активах в виде государственных долгов, облигаций, ... Это всё ради удержания курса собственной валюты в рамках удовлетворяющих экспортным доходам.
Вы сами подумайте... ну не будет доллара придёт юань , что изменится ? Трежеря Америки поменяются на китайские госбумаги и только.

И как же раньше то мир существовал до доллара... 

Конечно надо государству создавать фонды. Реальные активы. Золото. 

А не набивать казну деривативами и прочим фьючерсным дерьмом, по факту которое ничего не стоит.

Бумаги должны соответствовать реальным активам государства, а не способности его быстро напечатать доллар.

Нет реальных активов? Так это и стимул для производства - создай их трудом. 

Обмен валют государств через золотой запас под гарантии выкупа своей валюты. Китаец всегда должен иметь продать рубли или получить на них другой актив\эквивалент. Эквивалентом для всех не может быть валюта одного государства.

Золото - это международная валюта, которая не является валютой ни одного государства. Доллар - международная валюта, которая является одновременно и валютой государства, что требует ее непрерывного  печатания из воздуха.

Мантра капитализма  - непрерывное и взрывное развитие  - это тупик. Требует рисование ноликов на счетах и контроля за их раздачей нужным, своим, проверенным за бесплатно, а конкурентам - за реальные активы.

Цитата: Барристер от 06.11.2017 10:11:15Мантра капитализма  - непрерывное и взрывное развитие  - это тупик. Требует рисование ноликов на счетах и контроля за их раздачей нужным, своим, проверенным за бесплатно, а конкурентам - за реальные активы.

Тут в связи с этим еще один тупик вырисовался - вся нынешняя система подразумевает инфляцию, без нее долговой крах, а постоянное укрепление бакса и трескотня о повышении ставки провоцирует дефляцию. Пока спасал только рост фонды, но там уже такой пузырь, что осталось ему недолго и все развернется вспять - опять начнется сперва дефляционная спираль на пару месяцев, а потом долговой крах и гиперок.

Цитата: Bor7777 от 06.11.2017 11:37:38Т\\Пока спасал только рост фонды, но там уже такой пузырь, что осталось ему недолго и все развернется вспять - опять начнется сперва дефляционная спираль на пару месяцев, а потом долговой крах и гиперок.

Но золото как лежало в закромах, так и лежит, завод как стоял - так и стоит.)) Это и есть реальный актив. 
А что там на бирже у спекуянтов  гиперует и в дутых активах США находится это проблемы спекулянтов типа Маска.
Должник должен умереть, и мы знаем, что это США.

Цитата: Mirotvorets от 05.11.2017 18:06:17Юаневский своп ЦБ РФ может вообще никогда не использоваться, он  так на всякий случай против атак спекулянтов.
И на биржу за юанем ходить не обязательно - это дела банков или крупных фирм и валютных спекулянтов
Как правильно сказал Андрей у крупных российских банков есть юани, как и у китайских рубли.
Вы упорно не хотите замечать тенденцию по снижению доли взаиморасчетов в долларах.
SDR - это порождение МВФ - квазинаднациональная валюта и большой разницы с долларом и евро не имеет - поэтому практически мертворожденная.
Вот когда в корзину валют SDR включат наш рубль индийскую рупию и еще три десятка валют она может оживет. Юань лишь первая ласточка в попытке эволюционного приближения мировой финсистемы к современным реалиям. Это был бы лучший вариант.

Снижается расчёт в долларе или нет , это не важно. Какая бы не была валюта расчёта она всё равно просчитывается по отношению ко всем валютам. И рубль просчитывается точно так же. Но на рубль как основной валюте расчёта - не перейдём. Это очевидно . За рубли мало что можно купить.. вот проблема.
Мы столько продаём ресурсов и товаров, что если бы кто-то покупал за рубли, ему их просто бы не где было взять в таком количестве что бы рассчитаться с нами,  И не один СВОП тут не выручит перекос просто откровенный. Мы откровенно распродаём свои ресурсы и очень мало и некачественно производим товары. Поэтому от носков до шляпы всё импорт... или почти всё. (только не вставляйте сделано у нас это уже набило оскомину). Я вот как газель бизнес купил, так проклял всё... работа на запчасти. 
А SDR это и есть валюта международных расчётов. Средневзвешенная валюта. И эта валюта живёт и здравствует. Банк работает и обеспечивает кредиты и торговлю.
А Ваше : 

ЦитатаВот когда в корзину валют SDR включат наш рубль индийскую рупию и еще три десятка валют она может оживет.

Не серьёзно ))).
Я не смеюсь над рублём, я смеюсь над его местом в международной торговле. Вы ещё монгольские тугрики вспомните)))
Выход тут только один, выпускать хорошие, современные, востребованные и качественные товары по конкурентной цене. И не надо ни кому ни чего будет навязывать... за рублём в очередь будут стоять

"Классические" компании вроде всяких воллмартов и эксонов переоценены примерно раз в 4-5.
https://www.facebook…2499778762

Не будут они ставку снижать, будут повышать, а больше трещать о дальнейшем повышении, чтоб по-максимуму всех загнать в бакс перед кидком. То, что в ход уже идет предпоследний аргумент - распродажа активов, подсказывает, что момент истины близок. 

Цитата: issedon от 06.11.2017 14:50:05Снижается расчёт в долларе или нет , это не важно. Какая бы не была валюта расчёта она всё равно просчитывается по отношению ко всем валютам. И рубль просчитывается точно так же. Но на рубль как основной валюте расчёта - не перейдём. Это очевидно . За рубли мало что можно купить.. вот проблема.
Мы столько продаём ресурсов и товаров, что если бы кто-то покупал за рубли, ему их просто бы не где было взять в таком количестве что бы рассчитаться с нами,  И не один СВОП тут не выручит перекос просто откровенный. Мы откровенно распродаём свои ресурсы и очень мало и некачественно производим товары. Поэтому от носков до шляпы всё импорт... или почти всё. (только не вставляйте сделано у нас это уже набило оскомину). Я вот как газель бизнес купил, так проклял всё... работа на запчасти. 
А SDR это и есть валюта международных расчётов. Средневзвешенная валюта. И эта валюта живёт и здравствует. Банк работает и обеспечивает кредиты и торговлю.

Исключительно на рубль во взаиморасчетах не перейдем, но его доля будет увеличиватьтся о чем свидетельсквует практика последних лет.
Сделано у нас вставлять не буду а лишь дам сравнительные данные по импорту России в 2016 году - 183 млрд долл и к примеру Канады 413 млрд долл.
По Вашей методе в Канаде вообще ничего не производят.
Таже картина будет практически и по всем странам "золотого миллиарда". Так что это Вы повторяя мантру о том что в России ничего не производят которая набили оскомину.
По SDR - приведите пожалуйста объемы торгов к примеру за год. На сколько я знаю МВФ все больше в долларах кредиты выдает.

Наезд на саудитов пошел из-за их планов отказаться от бакса.
https://aftershock.news/?q=node/581373
при всех этих событиях американская фонда продолжает переть. никакого рынка там давно нет, идет тупо выкуп ее с печатных станков. Как только перестанут, пирамида посыпется и пузырь лопнет, сами попали в свою же ловушку. Но что будет, когда и так попавшие в струю частные инвесторы начнут реально массово сливаться триллионами? Так запускать станок будет чревато гиперком.

Странный график: они дают прогноз на 2022-й год, но при этом строят фразу так, как будто это уже свершившийся факт.
Значит, точно все будет наоборот. И судя по этому графику, в 2005-2008 этот показатель был наименьшим, а что потом?

Цитата: Поверонов от 05.11.2017 16:09:12Профицит внешней торговли возникает от недостаточной платежеспособности внутреннего спроса. Вообще говоря экспорт ( товарное производство сверх емкости внутреннего рынка ) имеет целью поддержать масштабность производства а также занятость трудовых ресурсов. Но это в том, что касается товаров с высокой добавленной стоимостью - типа атомных станций, вооружений и прочей техники.
Экспорт сырья имеет целью получения платежных средств для оплаты импорта. Поэтому профицит сырьевого экспорта не имеет смысла. Чем хранить выручку за экспорт в чужих банках, неся все политические риски, проще сохранять сырье в своих недрах. Надежнее будет. 
Разумные страховые валютные фонды имеют смысл для компенсации колебаний сырьевой рыночной конъюнктуры и не более того.

Вы не задумывались, почему весь профицит торгового баланса всегда равняется средствам утекшим за бугор ?
Старая статья но актуальна и сегодня.. https://lenta.ru/art…apitalout/
По словам Наибуллиной объёмы в статье занижены многократно.
Или будете и дальше  утверждать , что профицит не имеет смысла ?
Пацаны не о недрах думают, а о своём кармане , вот и весь  смысл профицита)))

Дефолтец в январе?

ЦитатаЕсли Вашингтон не сможет возобновить полномочия по заимствованию Казначейства, у отдела будет достаточно денег лишь для того, чтобы оплатить все счета страны в январе, сказала Роллинс, повторив график, ранее объявленный министром финансов Стивеном Мнучиным.

https://www.fxteam.r…75754.html
Как раз заканчиваются полномочия главы ФРС, да и статья вспоминается:
http://goldenfront.r…2018-goda/

Цитата: dmitriк62 от 05.11.2017 16:55:07Т.е. думаете, у нас не выйдет то, что вышло когда-то у американцев?

То есть вы хотите того же, что и у американцев и быть американцами, только говорить по русски? .
Есть такое слово, в США "caught". Я знал, что вы такой . Рассказывают мне тут, что нужно жить бедно и скромно, и хвалить своё "болото", при этом глубоко в душе мечтают жить, как в асашай. Потреблять).
Я думаю в голове у россиян каша. Так потребление - это хорошо?? 
А вообще следует мыслить трезво. США экспортировали в обмен на кредиты - товары. То есть давая кредит - вы отдаете товарную массу (особенно по плану Маршалла). В условиях, когда Европа была разрушена, а у США постоянное затоваривание рынков такой план был оправдан. И они в итоге загнав Европку в кабалу качали ресурсы последующие хз сколько лет. Хермания лишь только недавно закончила выплачивать асашай репарации по итогам Второй мировой войны.
Вы планируете давать взаймы энергоресурсы?? Имхо - это дебилизм и самая убыточная стратегия. Тут уже всё лежит в вопросе жизненной философии. Чего и почему вам надо? Зачем, почему и как вы живете. Все имеет свою цену. В теории, никто не мешает россиянам жить, как в Асашай. Как я уже говорил. Хотите жить, как в асашай - живите, как в асашай. Ну немножко эффективней конечно. Особенно эффективней следует распоряжаться ресурсами и человеческими ресурсами. В РФ мало населения, чтоб жить, как в асашай. Развивайте свое станкостроение - которого нет. Роботов. И разбрасывайте бабло с вертолета. Я думаю тут всё довольно просто. (Хотя с опыта знаю, что постороить завод или маломальски крупное предприятие - тот еще геморр). 

Цитата: Барристер от 06.11.2017 10:11:15

Скрытый текст

И как же раньше то мир существовал до доллара... 

Конечно надо государству создавать фонды. Реальные активы. Золото. 

А не набивать казну деривативами и прочим фьючерсным дерьмом, по факту которое ничего не стоит.

Бумаги должны соответствовать реальным активам государства, а не способности его быстро напечатать доллар.

Нет реальных активов? Так это и стимул для производства - создай их трудом. 

Обмен валют государств через золотой запас под гарантии выкупа своей валюты. Китаец всегда должен иметь продать рубли или получить на них другой актив\эквивалент. Эквивалентом для всех не может быть валюта одного государства.

Золото - это международная валюта, которая не является валютой ни одного государства. Доллар - международная валюта, которая является одновременно и валютой государства, что требует ее непрерывного  печатания из воздуха.

Мантра капитализма  - непрерывное и взрывное развитие  - это тупик. Требует рисование ноликов на счетах и контроля за их раздачей нужным, своим, проверенным за бесплатно, а конкурентам - за реальные активы.

Медленно, но уверенно мы подходим к главному вопросу, не "что?", а " а зачем?"?.. Мой вопрос к дмитрику касается и вас. Зачем? Чего вы хотите от жизни? Куда движетесь? Каким представляете конечный результат? Вот куда двигаются экономики - они частично движутся согласно желаний людей. (В теории). Методы - это уже математика и вторично. При чем, чем богаче человек, тем больший вес он имеет в векторе развития экономики. Куда вас движет ваш царь и чего ему нужно от жизни? В США знают куда они двигаются. А вы куда движитесь и почему? 

Цитата: issedon от 07.11.2017 17:53:59Вы не задумывались, почему весь профицит торгового баланса всегда равняется средствам утекшим за бугор ?
Старая статья но актуальна и сегодня.. https://lenta.ru/art…apitalout/
По словам Наибуллиной объёмы в статье занижены многократно.
Или будете и дальше  утверждать , что профицит не имеет смысла ?
Пацаны не о недрах думают, а о своём кармане , вот и весь  смысл профицита)))

Страны с положительным (профицит) текущим балансом, в млрд долларах[1] Ранг Страна 2016 1 Германия Германия 289,159 2 КНР КНР 196,380 3 Япония Япония 187,265 4 Республика Корея Республика Корея 98,677 5 Швейцария Швейцария 70,632 6 Нидерланды Нидерланды 64,754 7 Сингапур Сингапур 56,501 8 Италия Италия 47,705 9 Россия Россия 25,006 10 Дания Дания 24,837 11 Испания Испания 24,076 12 Швеция Швеция 23,653 13 Норвегия Норвегия 18,069 14 Ирландия 14,349 15 Израиль Израиль 12,260 16 Австрия Австрия 6,618 17 Венгрия Венгрия 6,054 18 Словения Словения 2,991 19 Люксембург Люксембург 2,788 20 Болгария Болгария 2,238 21 Чехия Чехия 2,139 22 Португалия Португалия 1,708 23 Исландия Исландия 1,632 24 Эквадор Эквадор 1,414 25 Кувейт Кувейт 0,930 26 Гватемала Гватемала 0,909 27 Мальта Мальта 0,864 28 Эстония Эстония 0,617 29 Филиппины Филиппины 0,601 30 Латвия Латвия 0,403

00

Страны с отрицательным (дефицит) текущим балансом, в млрд долларах[2] Ранг Страна 2016 1 США США -481,210 2 Великобритания Великобритания -115,527 3 Канада Канада -51,195 4 Австралия Австралия -32,893 5 Турция Турция -32,626 6 Мексика Мексика -27,858 7 Саудовская Аравия Саудовская Аравия -24,914 8 Бразилия Бразилия -23,530 9 Франция Франция -22,749 10 Индия -16,346 11 Колумбия Колумбия -12,541 12 ЮАР ЮАР -9479 13 Катар Катар -8,324 14 Новая Зеландия Новая Зеландия -5,152 15 Марокко Марокко -4,531 16 Румыния Румыния -4,385 17 Чили Чили -3,574 18 Панама Панама -3,098 19 Финляндия Финляндия -2,551 20 Бельгия Бельгия -1,913 21 Коста-Рика Коста-Рика -1,880 22 Белоруссия Белоруссия -1,703 23 Польша Польша -1,395 24 Азербайджан Азербайджан -1,363 25 Албания Албания -1,142 26 Никарагуа Никарагуа -1,133 27 Греция Греция -1,131 28 Багамы Багамы -1,106 29 Кипр Кипр -1,023 30 Доминиканская Республика Доминиканская Республика -0,978 31 Черногория Черногория -0,784 32 Босния и Герцеговина Босния и Герцеговина -0,741 33 Словакия Словакия -0,641 34 Бутан Бутан -0,620 35 Восточный Тимор Восточный Тимор -0,533 35 Сальвадор Сальвадор -0,531 37 Литва Литва -0,398 38 Македония Македония -0,341 39 Армения Армения -0,285 40 Молдавия Молдавия -0,277 41 Таджикистан Таджикистан -0,265 42 Лесото Лесото -0,201 43 Суринам Суринам -0,157 44 Ямайка Ямайка -0,103 45 Кабо-Верде Кабо-Верде -0,062 46 Сан-Томе и Принсипи Сан-Томе и Принсипи -0,053

Сравните первую и вторую табличку и попытайтесь на основании Ваших озвученных в посте критериев обосновать попадание той или иной страны в первую или вторую табличку.
Это балансы счета текущих операций соответствующих стран.
Поясню что счет текущих операций учитывает экспорт-импорт товаров и услуг.
Именно счет текущих операций равен Счёту операций с капиталом и финансовыми инструментами который Вы называете  "СРЕДСТВАМИ УТЕКШИМИ ЗА БУГОР"
Взято здесь https://ru.wikipedia…0%B8%D0%B9

На рынках опять рисование. Что-то пошло не так и пузырь фонды начал сдуваться, под конец торгов появились подставные конторы ФРС и выкупили фонду как раз до уровня начала падения - 2584. Не все дяди еще слились.

Цитата: Mirotvorets от 09.11.2017 19:40:39

Страны с положительным (профицит) текущим балансом, в млрд долларах[1] Ранг Страна 2016 1 Германия Германия 289,159 2 КНР КНР 196,380 3 Япония Япония 187,265 4 Республика Корея Республика Корея 98,677 5 Швейцария Швейцария 70,632 6 Нидерланды Нидерланды 64,754 7 Сингапур Сингапур 56,501 8 Италия Италия 47,705 9 Россия Россия 25,006 10 Дания Дания 24,837 11 Испания Испания 24,076 12 Швеция Швеция 23,653 13 Норвегия Норвегия 18,069 14 Ирландия 14,349 15 Израиль Израиль 12,260 16 Австрия Австрия 6,618 17 Венгрия Венгрия 6,054 18 Словения Словения 2,991 19 Люксембург Люксембург 2,788 20 Болгария Болгария 2,238 21 Чехия Чехия 2,139 22 Португалия Португалия 1,708 23 Исландия Исландия 1,632 24 Эквадор Эквадор 1,414 25 Кувейт Кувейт 0,930 26 Гватемала Гватемала 0,909 27 Мальта Мальта 0,864 28 Эстония Эстония 0,617 29 Филиппины Филиппины 0,601 30 Латвия Латвия 0,403

00

Страны с отрицательным (дефицит) текущим балансом, в млрд долларах[2] Ранг Страна 2016 1 США США -481,210 2 Великобритания Великобритания -115,527 3 Канада Канада -51,195 4 Австралия Австралия -32,893 5 Турция Турция -32,626 6 Мексика Мексика -27,858 7 Саудовская Аравия Саудовская Аравия -24,914 8 Бразилия Бразилия -23,530 9 Франция Франция -22,749 10 Индия -16,346 11 Колумбия Колумбия -12,541 12 ЮАР ЮАР -9479 13 Катар Катар -8,324 14 Новая Зеландия Новая Зеландия -5,152 15 Марокко Марокко -4,531 16 Румыния Румыния -4,385 17 Чили Чили -3,574 18 Панама Панама -3,098 19 Финляндия Финляндия -2,551 20 Бельгия Бельгия -1,913 21 Коста-Рика Коста-Рика -1,880 22 Белоруссия Белоруссия -1,703 23 Польша Польша -1,395 24 Азербайджан Азербайджан -1,363 25 Албания Албания -1,142 26 Никарагуа Никарагуа -1,133 27 Греция Греция -1,131 28 Багамы Багамы -1,106 29 Кипр Кипр -1,023 30 Доминиканская Республика Доминиканская Республика -0,978 31 Черногория Черногория -0,784 32 Босния и Герцеговина Босния и Герцеговина -0,741 33 Словакия Словакия -0,641 34 Бутан Бутан -0,620 35 Восточный Тимор Восточный Тимор -0,533 35 Сальвадор Сальвадор -0,531 37 Литва Литва -0,398 38 Македония Македония -0,341 39 Армения Армения -0,285 40 Молдавия Молдавия -0,277 41 Таджикистан Таджикистан -0,265 42 Лесото Лесото -0,201 43 Суринам Суринам -0,157 44 Ямайка Ямайка -0,103 45 Кабо-Верде Кабо-Верде -0,062 46 Сан-Томе и Принсипи Сан-Томе и Принсипи -0,053

Сравните первую и вторую табличку и попытайтесь на основании Ваших озвученных в посте критериев обосновать попадание той или иной страны в первую или вторую табличку.
Это балансы счета текущих операций соответствующих стран.
Поясню что счет текущих операций учитывает экспорт-импорт товаров и услуг.
Именно счет текущих операций равен Счёту операций с капиталом и финансовыми инструментами который Вы называете  "СРЕДСТВАМИ УТЕКШИМИ ЗА БУГОР"
Взято здесь https://ru.wikipedia…0%B8%D0%B9

Сухое с круглым сравниваете и пытаетесь этим ещё "утереть" собеседника..
При чём тут счёт текущих операций ?
Речь шла о торговом балансе.

Цитата: issedon от 07.11.2017 17:53:59Вы не задумывались, почему весь профицит торгового баланса всегда равняется средствам утекшим за бугор?
Старая статья но актуальна и сегодня.. https://lenta.ru/art…apitalout/
По словам Наибуллиной объёмы в статье занижены многократно.
Или будете и дальше  утверждать , что профицит не имеет смысла ?
Пацаны не о недрах думают, а о своём кармане , вот и весь  смысл профицита)))

Ряд вопросов (с небольшими комментариями):
1. Интересно, почему Вас заминусовали за этот пост? В основном-то всё правильно написано.

ЦитатаИли будете и дальше  утверждать , что профицит не имеет смысла ?

2. Профицит имеет смысл (или не имеет смысл) для кого? Для тех ребят, которые сложили пухленькие пачки долларов в сейфы за рубежом или приобрели яхту в 132 метра длинной или футбольный клуб, виллу во Флориде, остров в Эгейском море? Или для нашей страны? Уточните, а то не понятно.

ЦитатаВы не задумывались, почему весь профицит торгового баланса всегда равняется средствам утекшим за бугор ?

3. А Вы задумывались? "Почему весь профицит торгового баланса всегда равняется средствам утекшим за бугор"? Почему? Хоть это и не совсем так - не весь, но в данном случае это не важно и не интересно. А интересно - почему профицит торгового баланса остается за рубежом? Каковы причины? Почему он не возвращается в нашу страну? В 2016 году не вернулось в нашу страну 25 млрд долл из поставленных за рубеж товаров/сырья/ресурсов (тот самый профицит торгового баланса). Кстати, может и ошибаюсь, но на сайте ЦБ РФ вроде нет отдельного платежного баланса России, а есть только союзного государства. Подчеркиваю - платежного (не торгового) баланса России.
С нетерпением жду ответов на поставленные вопросы. Спасибо.

Цитата: Duke Nuken от 10.11.2017 08:51:29Кстати, может и ошибаюсь, но на сайте ЦБ РФ вроде нет отдельного платежного баланса России, а есть только союзного государства.

На всякий случай, если кому интересно  - http://www.cbr.ru/publ/MoneyAndCredit/bulatov_07_17.pdf - аналитика по платежному балансу России за 2016 год. Взята с сайта ЦБ, но не материалы самого ЦБ.