(Свистун @ 14 августа 2007, 02:52) Могу ли я просить вас привести какие-нибудь ссылки, чтобы я мог составить хотя бы первичное и поверхностное, но своё собственное представление об аппарате, который вы применяете для анализа? Т.е. где-нибудь получить хотя бы первичную информацию о том, что такое "волна V", например?
Так, мужики, начнем с того, что заканчивайте вы с этими "сэрами", "уважаемыми" и "досточтимыми". Это меня расстраивает. Сразу хочется начать копить деньги на гроб или на бронзовую статую. Мы тут все примерно одного происхождения, образования и культурного опыта, так что давайте уж без этих восточных формул вежливости.
Про волны Эллита, Свистун, я найду попозже материалы в Инете, но в принципе я и так могу объяснить для неспециалиста, которому они даром не нужны - там все достаточно просто. Как Вы легко можете увидеть на графике, любой рынок - фондовый, валютный, товарно-сырьевой, недвижимости и т.п. - ведет себя нелинейно. Так же нелинейно ведут себя котировки любого конкретного биржевого актива - нефти, золота, доллара, йены, акций Газпрома и т.д. На кривой графика образуются спады и подъемы разного калибра - на интервалах в несколько лет эти спады и поъемы более крупные и основательные, на более коротких - месячных, дневных и даже минутных - они становятся все меньше, но никуда не деваются.
Товарищ Эллиот лет 80 назад попробовал найти в этой, на первый взгляд, стохастической осцилляции, какую-то структу. И к своему удивлению выяснил, что такая структура есть. Оказалось, что на бычьем, т.е. на растущем, рынке, вся фаза подъема распадается на пять волн. Волна 1 - небольшой, как бы пробный, рост, который сам себе не верит. Волна 2 - такой же небольшой, как бы испуганный собственной смелостью, спад. Волна 3 - продолжительный и мощный рост, как будто рынок почувствовал уверенность в себе и кураж. Волна 4 - снова небольшой, но продолжительный спад, как будто рынок взял передышку и собирается с силами. И Волна 5 - снова рост, но уже не такой сильный, как в Волне 3, как будто к рынку присоединились опоздавшие и у рынка открылось второе дыхание. За бычьей фазой начинается фаза спада, которая распадается на 3 волны. Волна A - медленный и небольшой спад, как будо рынок неохотно сдает свои позиции. Волна B - небольшое и продолжительное восстановление, как будто быки лениво пытаются вернуть утраченные позиции, а медведи так же лениво им сопротивляются. И, наконец, волна C - быстрое и мощное падение, как будто быки отчаялись сохранить позиции, а медведи вошли в азарт. При более внимательном рассмотрении, каждая из волн высшего порядка (обычно многолетняя), сама имеет такую же волновую структуру - 5 или 3. Т.е. каждая волна поъема состоит из 5 бычьих волн, а каждая волна спада - из 3 медвежьих. И каждая из ее волн, и каждая из волн той, и так до внутредневного масштаба.
Примерно так это Эллиот и интерпретировал. Т.е. что такая волновая структура возникает как продукт психологии торгующих масс. Что на любом временном масштабе торговцы последовательно проходят через эти фазы - надежда, испуг, уверенность, осторожность, умеренный оптимизм, разочарование, воспрятие духом, паника, которые и обуславливают как саму волновую структуру, так и длительность и амплитуду конкретных волн.
Но этому есть и более просто объяснение. Возьмите две синусоиды с разным аргументом и коэффициентом,скажем sin x и 1/2*sin 2x, наложите их друг на друга и сложите значения, т.е. (y = sin x + 1/2*sin 2x). Вы поразитесь - возникнет в точности та же волновая структура, т.е. пять бычьих волн, за ними три волны спада, снова пять бычьих волн и т.д. Совпадение? Добавьте еще одну более быструю синусоиду - 1/4*sin 4x, (y = sin x + 1/2*sin 2x + 1/4*sin 4x). Крупная волновая структура приобретет свою осцилляцию и... каждая из волн роста распадется на 5 бычьих волн, а какждая из волн спада - на 3 медвежьих. И сколько бы вы не добавляли более быстрых синусоид, они будут каждый раз структурировать волны роста на 5 более мелких бычьих волн, а волны спада - на 3 медвежьих.
Таким образом, за волновой теорией Эллиота оказывается вполне конкретное и очень простое математическое обоснование. Но что это за синусоиды? А это, фактически, отражение макроэкономических параметров, т.е. фундаментальных качеств экономики. Если посмотреть на фондовый рынок, то самый большой воьмиволновой цикл укладывается в интервал в примерно 40 лет. Это длинные экономические циклы, о которых я писал на первой странице темы. Сперва длительный рост новой экономики как таковой, зачем структурный, "экзистенциальный" кризис и продолжительный спад. 33-34 летний рост разваливается на 5 волн - 3 волны роста, по 8-10 лет и 2 спада. Вы наверное слышали про циклический экономический рост и циклические экономические спады, которые происходят с частотой примерно раз в 10 лет - вот это они есть. Они являются отражением комплекса более тонких макроэкономических параметров (которые как ни странно, все математически достаточно точно описываются синусоидой), например, циклического роста или спада производства или колебаний на рынке труда. Каждая из этих волн в свою очередь имеет волновую структуру, обусловленную еще более тонкими показателями экономики и т.д. вплоть до часовых и минутных и интервалов.
Тут возникает вопрос, а почему тогда нельзя все эти синусоиды вычислить, забить в торговый терминал и пусть он рубит деньги со 100% гарантией. Тут есть два непреодолимых препятствия. Во-первых, я дал очень упрощенную аппроксимационную формулу. На самом деле, циклических параметров, которые формируют кривую индексов, сотни, если не тысячи или даже десятки тысяч, причем все с разной частотой и амплитудой. И найти эту единственно правильную формулу аппроксимационного уравнения просто технически невозможно, даже считая 100 лет на кластере из суперкомпьютеров. А во-вторых, оказывается, что объяснение Эллиота не такое уж и глупое. На стройную математическую структуру действительно накладывается психология торгующих масс, которая, не меняя волновой структуры, тем не менее очень сильно влияет на длительность и амплитуду волн, укорачивая одни и удлиняя другие.
Тем не менее, все это дает некоторый инструментальный аппарат, который позволяет с достаточно высокой долей вероятности предсказывать поведение индексов и котировок. Разбирая волновую структуру на том или ином уровне, можно понять в какой волне мы находимся и сделать обоснованное предположение о том, где и когда она закончится и как будет протекать слудующая волна. Причем, чем выше уровень, т.е. чем больше порядок волны, тем точнее получаются рассчеты, поскольку на параматры с годовой или трехлетней осцилляцией ежедневные перепады настроений трейдеров уже практически никак не влияют.
Таким образом Волна 5 - это завершающая волна роста на любом интервале. Так что когда я говорил, что технический анализ показывает завершение Волны 5' в 5 в V в суперцикле 1974-2007, это означает что все циклические параметры трех высших порядков прошли свои максимумы и сейчас все они пойдут на спад, в т.ч. и самые важные.
Вот, нашел несколько кратких обзоров волновой гиптезы Эллиота. С них можно начать, если заинтересует, то в любом книжном магазине можно найти книжки с более обстоятельным изложением и связью метода с другими инструментами, от фигур, поддержек и сопротивлений, до технических индикаторов, вроде RSI, стохастиков и скользящих средних.
http://www.trader-lib.ru/books/498/1.htmlhttp://www.cdforex.com.ru/We/index_2.htm
Война - это не покер. Ее нельзя объявлять, когда вздумается (c)